本文来自微信公众号：几何小姐姐（ID：jihexj），作者：婷婷的勇敢世界，题图来自：pexels
深喉，即“DEEP THROAT”——在水门事件中为记者提供重要资料的人。半个世纪以来，“深喉”的真正身份一直是美国政治和新闻界最大的秘密。
一篇题为《Keep的困顿与终局》的匿名文章，在过去的48小时内刷爆科技互联网圈。我的很多朋友把这篇文章发给我看，因为文中讲述keep的困顿部分，引用了我在虎嗅专栏《Keep不懂克制》一文中的产品数据和产品观点。
在同行们看来，这篇文章是讨论Keep的后续。而更多的好奇聚焦在：文章的作者究竟是谁？有如此密集的信息量，是不是来自Keep内部的同学？
一位在健身健康行业创业多年的CEO抛出了疑问：Keep有那么通透的人，为啥产品还会做成那样？这里就要说一说老板们的“信息茧屋”了，通常老板们的信息来源，是由高管们出于各种考虑和筛选后汇报上去的：基层的很多的想法，在现实里，未必有机会到达真正的决策者耳边。
匿名文章一出，Keep团队内部先是“炸了”，接着迅速排查文章的作者是谁。
一查一个准，是员工，发文时还在职。
01 Keep怎么了？
这个冬天有点冷。
其实早在Keep上一拨裁员之前2个月，我写《Keep不懂克制》的时候，是先从产品侧看到了Keep留存吃力的影子。天气转冷以来，增长也开始呈向下趋势。据QM数据平台，Keep的日活跃数据从8月的529万跌到了11月的280万。
当然，天气和温度也占了一部分因素：体育和健身行业的产品会受到秋冬节气的影响，天气转冷，健身的人群减少，运动健康方向的产品数据会有一些下跌。但行业的普遍跌幅约为10%。
本次Keep的DAU跌了快50%，接近对半砍。
这也跟Keep渠道策略有关系。从keep的日活跃年度曲线图上可以看出，2019年夏天连续三个月，每月4000万左右的投放，撑起了Keep整个夏天好看的日活跃数据。但这种靠现金撑着的流量，一旦投放停止，就会立刻下跌。
海量购买用户的弊端在于，不排除这里面有一些靠激活服务带来的激活用户，这些在产品经理眼中的不能被定义为优质的用户，很难留存和召回。但是到了现在这个可以回头分层复盘用户质量的时候，产品在的渠道预算，几个月前早就已经花出去了。
数据来源：QuestMobile
Keepland陆续关店
11月27日，Keep旗下Keepland发布通告，称出于门店运营效率考虑，位于北京青年路的达美店将于12月9日停止运营。
据说这一批之后即将关的可能还包括了复兴门、达美、北京坊门店。门店选址昂贵稀缺。陆续关店，除了对用户会有影响以外，对Keep团队来说关店成本也不低。
单就违约金来说，之前签的都是A级物业和配套服务，数个店铺加起来，从违约金的角度，已是成本不菲。另据上海的知情人士透露，Keepland在上海的3家门店也将陆续停止商业合作的步伐。
震荡的中高层
多条业务线解散：Keep一向以短平快的管理风格见长，作为90后的王宁更是习惯一把抓，最多的时候有十几个部门同时向他一个人汇报。但2019年以来，AI、海外、户外、跑步等业务线全员解散。这表明在战略上，Keep已经阶段性放弃了这些业务。
中高层流动和变动频繁：仅一年，内容中心、Keepland、HR等多个部门相继易主且变动频繁。原内容负责人还曾兼任Keepland负责人；而原HR负责人现在则是内容负责人；Keepland高调引进的原苹果负责人李金一，在入职几个月后就悄然离职。在Keep员工印象中，这种高层“高开低走、频繁变动”的现象在Keep反而是一种常态。
相对稳定的，还属运营、技术、市场、商品和硬件这几个部门。Keep的创始人彭唯，一直专注于运营；技术彭跃辉负责研发；赵茜负责市场、公关、品牌；刘冬则负责商品和硬件。
当然，这个稳定只是当下的“相对”。毕竟上个月，彭跃辉才刚刚卸任在Keep的工商登记职务。上一次出现这种情况的，是海外部的负责人。卸任工商登记不久，他也悄然离开了。
Keep当下核心业务架构梳理 制图:几何小姐姐
失落的基层
Keep的金句“自律给我自由”，的确是吸引了不少超酷、热情，履历优秀的90后年轻人的加入，他们很多是运动和健身的爱好者，欣赏Keep倡导的生活方式，追寻王宁说的“让世界动起来”的美好愿景而加入Keep。
接着，在情怀和商业的辗转碾压之下，经历了无数次架构变动、业务调整，磨合、伤筋动骨之后，有人离开，也有人坚守。他们对Keep这个产品，带有一种“爱之深，责之切”的奇妙情感。
《Keep的困顿与终局》一文的作者，似乎也是他们中的一员。他们既关注Keep“路在何方”，又“希望这成长不要来得太晚”。只可惜，写完了那个文章，他们就收到了公司的声明函。
02 矛盾重重
产品和定位的矛盾
Keep的很多离职员工对Keep怀有深厚感情，虽然不再供职于这家公司，但依然是keep产品的坚定拥护者。
回看Keep依然心存困惑，“王宁想搞生态圈的想法挺好的啊，穿Keep的健身服装去Keep的健身房，用keep的硬件健身，在KeepAPP看反馈结果。“逻辑很通顺，但是他们觉得自己想不通：”有些同行跟我们的模式差不多，为啥人家就行？”
事实上Keep的最大问题，是健身垂直人群没有那么多需求。用户最核心的需求就是付费的，但是他们把付费的要求弄成免费的了。盘子是整大了，但是钱没收进来。
Keep的产品和运营策略上似乎也验证了这一点。纵观他们的会员产品体系，基本没什么是付费的刚需产品。运营上连拼多多骚扰用户的套路都用上了。得罪了老用户，成效也未可知。
运营和商业化的矛盾
Keep运营侧的人负责人彭唯是产品经理背景，王宁在猿题库时期的leader。早年毕业于北大，是Keep的早期核心成员之一。员工对他的评价是“真人很佛系，很好接触”。他的团队有一帮履历不错的学霸。早期Keep一切以用户为中心，运营很重要。
随着这两年Keep核心策略的调整，新上线的Keepland、轻食、商品、class、会员等能赚钱的业务，优先级纷纷提前。
产品运营部门为了配合公司战略，沦为商业化的执行团队。一切以商业化为前提的产品也随之越做越重，引来用户的不适和抗议。这次Keep匿名文章的来源，据说就来自于运营团队。内部团队理念不同下的负重磨合，可能是矛盾和冲突的根源。
但外部环境所限，对Keep来说商业化之路不可阻挡。即便商业化方面做的业务尝试过多，运营成本边际递增；即便大盘流量的下降和用户免费心智的根深蒂固，商业化也停不下来。因为停下来，意味着更多的入不敷出。
03 资本冷却后的Keep
Keep曾被资本热捧，如今又被资本观望。线上线下做了那么多重度运营的Keep，已经很久没有新的资金进来了。上个月的裁员风波之后，团队总人力精简到600人左右。
keep历次融资时间表
砸钱的品牌和流量
此前为了更好的增长表现，Keep在七八月行业旺季重金砸了一下流量。渠道估算大概每个月4000万左右。
市场部负责人赵茜除了带品牌和公关，也作为增长团队的leader帮助公司做了这批投放。在供职Keep之前，赵茜曾是北京某酒吧的调酒师，王宁和她一起搭建了Keep早期市场部的团队。
渠道侧对他们评价很高，因为他们付款很好，实时流量订单基本上能在3-5个工作日结清。后来的Keep的各种品牌广告也都是出自这个团队之手。
不计成本的电商业务
Keep正在减少电商相关业务里面比较重的部分。比如Keepland关店，可能就是团队聚焦业务的举措之一。
起初Keep押宝自有品牌，商品部等部门一度是Keep最重要的部门。这几个关联业务的负责人刘冬，是Keep从深圳挖过来的。入职后很快在自己负责的电商业务成立了品牌和市场部，单独运营，不隶属集团市场部。
独立运营的市场部给电商这条业务线带来了海量的曝光。但自信的营业额背后，利润语焉不详。
Keep商城方面，每周二平均会有3~4款新品上架。由于都是贴牌生产，批量不大，成本居高不下。硬件方面，为了符合Keep高冷的调性，从跑步机到动感单车，都下足了研发、设计和制造成本。比如K1的跑步机售价为1999，而成本则高达1200多。这还没算上人工成本。
Keep的部分产品，不排除有的正在卖一单赔一单。
来自银行和资本市场的压力
从去年就开始的D+轮融资，官宣顺利结束。但截止目前，腾讯的意向投资，却迟迟没有到账。今年的融资更是雷声大雨点小，截至目前，依然没有正面的消息。
那么，没有后续融资的Keep，似乎只有银行借贷这条路可以走。然而据资本圈消息，招商银行要求限缩对互联网公司的贷款发放，且点名了几家互联网公司。其中，就有Keep。
风雪欲来
而Keep的C端用户们，在冬天里放松锻炼的同时已不再高频地打开软件。每年夏天，他们享受着Keep一直以来的免费内容，却没有任何付费的习惯。要怪就只能怪免费几年前就成为主流，付费的动力实在是没有。
大环境好的时候资本笑着买单，小猪也能因此飞上天空。天气一冷什么都变了，Keep的用户们还不知道，冬天，地主家里也快没余粮了。
本文来自微信公众号： 几何小姐姐（ID：jihexj），作者：婷婷的勇敢世界